【米国株】2022-08-08週の振り返りと次週の戦略（保有・監視銘柄）

先週は米国債の長期金利が上昇を開始し、株式相場は7月前半から始まった4週間の短期の上昇トレンドの勢いが衰えて下落が始まっています。セクターの動向を見ると、ディフェンシブ、公共事業のみが上昇する弱気相場の典型的な動きが見られます。

先週は小売業の決算が多く発表されました。大きなネガティブサプライズはなく、WMT、HD、LOW、BJは決算発表後に上昇、TGTは決算発表後に下落する結果となりました。ガイダンスの数字を見るとやや弱気な印象で、特にEPSのガイダンスが未達の銘柄が多く、インフレの影響による賃金やコスト増の影響で利益が出にくい状況になりつつあるようです。

今週以降、相場全体が下落していく局面においても、上昇する銘柄もしくは小さな下落で踏みとどまる成長株を見極める良い機会になると考えています。次の上昇トレンドに備えて保有・監視銘柄を絞り込んでいきたいと思います。

それでは、チャートを見ながら先週の相場を振り返っていきましょう。

先週の振り返り

相場環境

ナスダックの高値更新銘柄と安値更新銘柄の数は、7/18からプラス圏を推移していましたが、8/19にマイナスに転じました。買い手の勢いが衰えてきていることを示しています。

VIXは+5.48と上昇しており、VIXの連続下落は8週間で終了しました。この後、20付近にとどまるのか、上昇トレンドが始まるのか注意して観察していきたいと思います。

米国債10年物の利回りは+4.90%と上昇し、6月から開始した短期の下落トレンドをブレイクして上昇に転じています。特に新しい材料が出なければこのまま上昇を続けそうなチャートです。

ナスダックは200日の移動平均線を超えたところで上昇の勢いを失い-2.47%と下落に転じています。

原油価格は-2.17%と下落したものの$85付近で反発が見られます。先週は下ヒゲをつけて終了しており、今週に上昇に転じてくる可能性がありそうです。

天然ガスは+6.48%と7月につけた最高値を更新する勢いで上昇しています。欧州、英国の天然ガス先物は週間で16〜19%の上昇となっており、世界的に天然ガスの供給が逼迫している状況が見て取れます。秋から冬に向けてガスの需要が高まる中、今後さらに価格が上昇してくる可能性がありそうです。

銅価格は横ばいで大きな動きはありませんでした。7月に始まった短期の上昇トレンドを維持しています。

金価格は-2.90%と大きく下落しました。7月前半から始まった短期の上昇トレンドのラインを割り込んで、トレンドが転換しています。

小麦価格は5週間連続で横ばいが続いています。

セクター分析

セクターの動向としては、ディフェンシブ、公共事業が上昇し、通信サービス、素材、情報技術が弱く、景気後退局面によく見られる動きとなっています。

業種別では、石炭、食料品店、石油ガス生産、ディスカウントストアが強いです。下落が大きいのはウラン、銀、金、金属素材です。ソーラー、ソフトウェアも弱い動きです。

個別銘柄の動向

製薬（LLY、JNJ、GILD）、保険（CB、PGR、WRB）、ディスカウントストア（WMT、COST、BJ）、石油ガス生産（OXY、DVN、AR、EQT）、石油ガス中流（LNG、TRMD 、TNP）、公共事業（DUK、SO、MNTK、SWX、CWCO）が上昇しています。

ソフトウェア、バイオテクノロジーの中小型株に下げ幅が大きい銘柄が多く見られます。

週間で10%以上の上昇が見られた銘柄数は29件と先週の336件から大幅に減少しました。バイオテクノロジーの小型銘柄の比率が高いです。その他には、GLBE、WOLF、FLなど銘柄が決算発表後に力強く上昇しています。

今週の戦略

相場全体としては、7月中旬から始まった短期の上昇トレンドが一服し、再度下落に転じる可能性が高くなりつつあります。

今週は、ポジションを増やさず、弱気な相場の局面の中で大きく下落せずに踏みとどまる銘柄、もしくは上昇していく銘柄を見定めて、保有・監視銘柄を絞り込んでいきたいと思います。

保有・監視銘柄のチャートはこちら

Stock Screener - Charts ADM,CAH,ELF,HRB,MUSA,SWAV,CELH,MERC,CVLG,VRTV,ACHC,CPRX,LNTH,GFF,CEG,OXY,EQNR,TRMD,GLNG,LNG,CEIX,AMR,MGPI,ENPH,MLI,NFE,PLAB,ACLS,SMCI,CLFD,OTTR,WMS,IMCR,CLH,DY,CF,CSL,GPC,ON,DGII,SIGA,AXSM,RYTM,WOLF,MNTK ticker

Stock screener for investors and traders, financial visualizations.

finviz.com

保有銘柄

• ADM
• CAH
• ELF
• HRB
• MUSA
• SWAV

監視銘柄

上昇する可能性の高いチャートパターン

• CELH
• MERC
• CVLG
• VRTV
• ACHC
• CPRX
• LNTH
• GFF
• CEG
• CSL
• CLH

上昇トレンドセクターの銘柄

• OXY
• EQNR
• TRMD
• GLNG
• LNG
• CEIX
• AMR
• MGPI
• ENPH
• MLI

高いEPS・売上成長率の銘柄

• NFE
• PLAB
• ACLS
• SMCI
• CLFD
• OTTR
• WMS
• IMCR
• DY
• CF
• GPC
• ON
• DGII
• SIGA

最近の決算またはニュースで急騰した銘柄

• AXSM
• RYTM
• WOLF
• MNTK

決算予定

今週は、業績の見通しの引き下げを発表したNVDAの決算に注目したいと思います。

8/22

• NDSN
• PANW
• ZM
• DLO

8/23

• DKS
• INTU
• JD
• M
• CAL

8/24

• FLNG
• BOX
• NVDA
• CRM
• WSM

8/25

• DG
• DLTR
• MRVL
• ULTA
• WDAY